CFD – контракт на разницу. Преимущества и недостатки
CFD (сокращенно от англ. Contract For Difference - контракт на разницу) - это торговля финансовыми активами в виде контракта на разницу базисного актива. В качестве базисного актива могут выступать акции, облигации, валютные пары, сырье, фьючерсы и т.п. CFD относительно новый инструмент на финансовых рынках, однако, набирающий большие обороты в силу ряда объективных причин.
Изначально CFD разрабатывался как финансовый инструмент для спекулятивной торговли. Однако сегодня, может использоваться и как инструмент для долгосрочных вложений. Отсутствие платы за депозитарное обслуживание (учет прав собственности и хранения ценных бумаг) которое при биржевой торговле акциями составляет 150-600 рублей в месяц делает CFD привлекательным для мелких инвесторов. Минимальная планка депозита у ряда диллинговых центров установлена на уровне 0.1 – 1 доллара.
Размер вознаграждения брокера (дилингового центра) за операции с CFD отличается в зависимости от компании и вида базисного актива. В частности в компании Broco комиссии по операциям с CFD российских акций составляет 0.25%, акций USA 0,10%, ETF 0,10% фьючерсам $10. Большинство из брокеров предоставляет услуги по кредитованию счетов под 8-12% годовых в размере 50%-1000% от размера депозита.
Возможность с помощью контрактов на разницу работать с ETF и фьючерсами на биржевые индексы еще один привлекательный момент для мелких инвесторов. Если формирование полноценного инвестиционного портфеля акций доступно для инвесторов располагающих суммой не менее 30 – 50 тыс. долларов, то покупка CFD на NASDAQ100 даст такой же эффект от диверсификации рисков как и покупка акций 100 компаний который входят в этот индекс. То же самое касается работы с CFD на ETF.
ETF от английского Exchange Transferred Fund - это фонд, аналог паевого инвестиционного фонда, торгующий своими акциями на бирже. Инвестиционный портфель ETF может состоять из различного набора акций сформированного как по отраслевому признаку, так и по их принадлежности к какой либо стране. В частности инвестор может вложить деньги в CFD индекс китайских компаний, ведущих американских IT компаний и т.д.
Основной торговой платформой для работы с CFD в России является MetaTrader. Помимо работы с CFD, MetaTrader предоставляет возможность работать валютными парами на рынке Форекс, а также с фьючерсами. Торговая платформа MetaTrader очень удобна как для начинающего, так и для профессионала. В терминал встроены инструменты технического анализа и индикаторы, а также возможность программирования пользовательских индикаторов и собственной механической торговой системы (МТС).
Дилинговые центры предлагающие минимальные центовые депозиты, такие как Alpari и Forex4you, ориентированы больше на работу с Forex, однако включают возможность совершения операций с CFD на акции американских компаний, сырьевые и биржевые индексы. Forex4you интересен еще и тем, что для начинающих периодически предоставляется бонус в размере 25% от первоначального депозита. Аналогичные бонус раздает проект eToro однако он не работает с CFD и является сугубо спекулятивной валютной торговой платформой. Комиссия по сделкам на Alpari и Forex4you составляет порядка 0,1%.
Более широкий перечень CFD контрактов у брокерской компании Broco. Минимальный депозит для работы $100. Помимо CFD американских компаний, в терминале Broco Tader можно работать с CFD на российские акции, на биржевые индексы, ETF и товарные фьючерсы (металлы, зерно, энергоносители и т.д.), а также фьючерсы на американские и европейские облигации. В общем, Broco Tader работает по принципу «все включено», так как в нем можно зарабатывать на динамике самых популярных и ликвидных активов в мировой биржевой торговле.
В общем CFD на сегодня лучший инструмент для начинающего инвестора не располагающего крупными денежными активами. Широкий выбор базисных активов, на которых основан CFD, позволяет беспрепятственно переходить с одного рынка на другой, без потерь связанных с переходами с биржи на биржу, от брокера к брокеру и уплаты транзакций.
Недостаток один, это отсутствие реальной поставки и перехода прав собственности на базисный актив при совершении сделок CFD. А, следовательно, если с помощью контрактов на разницу вы заработали достаточную сумму для формирования полноценного инвестиционного портфеля, то имеет смысл выход на биржевые площадки для покупки базисных активов напрямую.
Однако и в этом случае ваша работа с контрактами на разницу, скорее всего, не закончится, так как CFD является хорошим инструментом для хеджирования. Т.е. если в вашем инвестиционном портфеле окажется активы, показывающие отрицательную динамику и эта динамика ваш взгляд временна. То с помощью контракта на разницу вы можете занять короткую позицию (играть на понижение), тем самым, компенсируя потери портфеля, доходами от CFD.
Новое на сайте
Лимиты доверия направление для вложения небольших сумм денег заработанных в Интернет. Вклады от 10 долларов при доходности 25 - 45% годовых.
>>>
Финансовый беттинг альтернативные инвестиции для активных инвесторов. Основные виды финансового беттинга: спред (spread betting), бинарный (binary betting) и беттинг по фиксированным ставкам (fixed odds betting).
>>>
Система Мартингейл пример использования игровой системы Мартингейл в качестве стратегии финансового беттинга. Прибыль $5200 за 29 дней.>>>
Лимиты доверия направление для вложения небольших сумм денег заработанных в Интернет. Вклады от 10 долларов при доходности 25 - 45% годовых.
>>>
