Акции. Как инвестировать в акции

Акция – это ценная бумага, предоставляющая ее держателю право собственности и возможность участия в управлении компанией. В отличие от облигаций, акции не гарантируют получение фиксированного дохода от их владения, но позволяют заработать на росте курсовой стоимости и дивидендах выплачиваемых из прибыли. Инвестор, покупая компании, по сути, вкладывает деньги в бизнес компании. 

Рассчитывая на доход от акций, инвестор должен понимать что, став акционером, он начинает разделять вместе с компанией коммерческие риски. К примеру, если бы пять лет назад вы бы купили акции Yahoo, то потеряли бы порядка 64%. Но если делать ставку на лидеров, то результат был бы иной. По доходности прошлых лет можно выделить компанию Google цена за акцию которой с $85 в 2004, выросла до $620 в 2009, т.е. более 700% процентов за 5 лет. 

Если же говорить о средней доходности инвестиций в акции, то ее можно увидеть по динамике биржевых индексов. К примеру, американский индекс Nasdaq  в 2009 вырос на 43%, азиатский индекс HSI на 51%. Если же ориентироваться на среднюю доходность от инвестиций в российские акций, то за 2009 год она составила 120% (индекс ММВБ). В целом за пять лет котировки 100 крупнейших российских компаний выросли на 130% или 18% годовых, что больше 4-12% которые дают облигации.

Техника купли продажи акций также проста, как и при работе с облигациями. Подбираете брокера, устанавливаете программное обеспечение, заводите деньги и после нескольких кликов акции переходят к вам в собственность. Популярными торговыми платформами для работы с акциями российских компаний являются все те же Quik и Альфа-Директ (о них написано в разделе "Облигации"), для работы на международных фондовых биржах используются Laser Trade, SaxoTrader и Finam Multi Exchange.

Уровень комиссий при работе на зарубежных фондовых биржах, как правило, выше, риски и доходность ниже. Возможность работы с акциями иностранных компаний дает преимущество от эффективного использования курсовых разниц. А именно, при усилении валюты той или иной страны, можно зарабатывать не только на росте курса акций, но и на положительной динамике курса валют. К примеру, если бы вы купили бы акции концерна "PHILIPS" в 2009 то помимо 47% годовых от роста стоимости акций, могли бы получить дополнительно 15% от роста евро по отношению к рублю. 

Торговая платформа Laser Trade дает доступ на такие крупнейшие американские биржи как NYSE, AMEX и NASDAQ. Общее количество акций более 13,5 тысяч. Помимо акций терминал дает возможность работать с отраслевыми индексами и биржевыми товарами, опционами и ETF. Минимальный депозит для работы 1000 долларов. Стоимость торгового терминала пакетная и составляет по $1 для доступа на NYSE и AMEX, и 16 долларов на NASDAQ. Абоненское обслуживание 25$ в месяц. Торговые комиссии — менее 1 цента за акцию. Обучающее видео по работе с Laser Trade представлено тут.

Торговая платформа SaxoTrader позволяет покупать и продавать акции на 24 крупнейших мировых биржах. Пользователям SaxoTrader доступны ценные бумаги более 9 000 эмитентов, в том числе российские бумаги, котируемые в виде депозитарных расписок. Минимальный депозит 10 000 USD. Размер брокерской комиссии по операциям на биржах Европы 0,1% за сделку, но не менее 20 Евро, по Северо-Американским биржам 2 цента за акцию, но не менее 15 долларов, Азиатские биржи 0,15% но не менее 20 долларов. Помимо акций торговый терминал позволяет работать с драгметаллами, валютой, CDF, фьючерсами и облигациями. Бесплатный демо счет представлен тут.

Платформа Finam Multi Exchange позволяет торговать акциями на 22 крупнейших биржах Европы и Америки. Размер брокерской комиссии Finam на крупнейших американских биржах обычно составляет 15-25$ за сделку, на европейских биржах 0,1% но не менее 20-30 евро. Минимальная сумма денежных средств – 500 $. Помимо акций торговый терминал позволяет работать с драгметаллами, валютой, CDF, фондами и фьючерсами. Демоверсию торговой платформы можно скачать тут.

Акции хоть и более доходный вариант инвестиции, однако, и более рискованный. Одним из популярных способов снижения рисков является формирование портфеля путем приобретения акций нескольких компаний. Очевидно, что для того чтобы собрать портфель из 10 компаний инвестору придется прилично потратиться на уплату операционных комиссий. К примеру, если вы купите 10 лотов акций европейских концернов, то только брокерских комиссий придется уплатить порядка 200 евро. В таких условиях минимального депозита в 500 - 1000 долларов будет явно недостаточно. Долгое время считалось, что для работы с акциями нужен стартовый капитал не менее $30 000. И так было до тех пор, пока на биржах не появился новый финансовый инструмент CFD или «контракт на разницу».